Hvad Student Loan Bubble virkelig ligner

Der har været en masse hype omkring studielånsboblen - det faktum at låntagning gennem studielån har nået over $ 1,2 billioner dollars. Det er et vanvittigt nummer. Det samlede beløb for US-gælden er $ 17,5 billioner. For at tilføje noget mad til tanker er der omkring $ 13,5 billioner i realkreditgæld i USA.

Den nederste linje er, at studielånets gæld er klatring. Men er vi i en boble? Og vil boblen pop når som helst snart? Hvis det gør, hvordan vil det se ud?

Den korte historie af studielån

Studielån blev først oprettet i 1958 som en del af National Education Defense Act. Dette var under den kolde krig, og det var vigtigt for det nationale forsvar at få eleverne til at gå på college og få avancerede grader. Tænk på alle de studerende, der gik i skole og hjalp med rumprogrammet og andre projekter? Det var en rigtig smart idé på det tidspunkt.

Men det nuværende system blev virkelig startet i 1990 med et tilskud til lån og en garanti for banker. I 1993 begyndte vi at få lån rettet udlånt fra regeringen. Indtil 2008 udgjorde disse direkte lån ca. 25% af alle udstedte udlån - resten var private lån eller garanterede lån udstedt af virksomheder som Sallie Mae.

I 2010 blev ændringen foretaget for at få alle direkte lån udstedt af regeringen. Dette betød, at regeringen ejede alle føderale lån, og der var ikke flere mellemmænd, der udstedte lån med statsgaranti. Men private lån eksisterer stadig.

Hvad Den Nuværende Student Loan Bubble Ligner

Det er vigtigt at se på studielånets gælds historie for virkelig at forstå, hvad denne boble ser ud.

Lad os se på i dag. Vi ved allerede, at der er $ 1,2 billioner af lån til studerende lån derude. Det bryder ned til et gennemsnit på $ 29.400 pr. Studerende.

Hvis alle disse var nye lån udstedt siden 2010, ville den studerende betale $ 338 pr. Måned efter eksamen. Dette bruger den grundlæggende 10-årige standardbetalingsplan og nuværende 6,8% rentesatser.

I betragtning af at den gennemsnitlige startløn for klassen 2013 var $ 45.327, ville den gennemsnitlige kandidat betale næsten 9% af deres løn om året for at slippe af med deres studielåns gæld. Det er her det virkelige problem ligger.

Detnuværende studielånsboble er ikke rigtig en boble, det er mere som en leech på studerende og økonomien. Grunden? I modsætning til boligkrisen vil studielån altid blive betalt tilbage - det er det system, regeringen skabte. Da regeringen ejer lånene, kan de nemt garnere lønninger, tage din sociale sikring og meget mere. Så der er ikke et spørgsmål om tilbagebetaling. Men hvad der sker er, at dette lader indtjening fra låntagere - i det væsentlige at sætte en faldskærm bag bilen, der er den amerikanske økonomi, bare at trække den ned.

Hvordan Student Loan Bubble vil pop

Da der er meget lidt tilbagebetalingsrisiko med studielån, hvordan vil studielånet boble pop? Det kommer til at ramme andre områder af økonomien, at årtusinderne skulle få store konsekvenser.

For eksempel vil kandidater blive tvunget til at være lejere længere, da de ikke har indkomst- eller gældskvoterne til at kvalificere sig til et realkreditlån. Dette vil trække ned økonomien, fordi hjemmet køber drev andre områder af forbrugernes udgifter, som forbrugsvarer, boligforbedring og meget mere. Millennials er nødt til at vente, indtil de får deres gæld under kontrol, eller øger deres indkomst, hvilket vil tage flere år efter eksamen.

Anden stor billet, og endda små billet, varer bliver nødt til at blive sat på hold af nyuddannede også. Alle disse faktorer vil bare trække økonomien, især da de nuværende udbydere (Baby Boomers) begynder at forlade den almindelige økonomi og sænke deres udgifter i pensionering.

Hvordan ser ellers studielåneboblen popping?