GFC 073: Langsigtet Care Insurance Quotes: Hvor meget har du brug for?

http://traffic.libsyn.com/goodfinancialcents/GFC_073__Long_Term_Care_Part_I_.mp3

De fleste mennesker vil ikke modsætte sig at betale for de fleste typer forsikringer: husejere, sundhed, liv, auto osv.

Mens de fleste mennesker ser et behov for langtidsplejeforsikring, når de først modtager et citat og ser, hvor meget det rent faktisk koster, bliver de straks slukket.

Men skal satsen for langtidsplejeforsikring være så afskrækkende?

Den skræmmende virkelighed er, at der er en overvældende sandsynlighed for, at du og jeg begge vil have brug for en slags langvarig pleje i vores levetid.

Hvor meget af en chance? Ifølge U.S. Administration of Aging, over en 70% chance.

Det betyder, at du har større chance for at have brug for langsigtet pleje, end Shaquille O'neal har ved at lave et frispark. Hvor skræmmende er det?

Formålet med dette indlæg er to gange. For det første at give dig en fornemmelse af, hvor meget langsigtet pleje kan koste i fremtiden. For det andet at give nogle rigtige livsforsikringscitater for at hjælpe med at illustrere, hvor meget det kan koste dig.

Men før vi kommer ind i omkostninger og citater, lad os først tage et kig på nogle "need-to-know" oplysninger.

Hvorfor langvarig plejeforsikring er blevet så vigtig

En generation eller to siden langvarig pleje var ikke engang på de fleste folks radarskærme. Men stigninger i både omkostninger og levetid ændrede alt det.

På omkostningssiden for eksempel koster det kun $ 700 pr. År pr. Person at bo i et plejehjem i 1950. I 1969 var omkostningerne steget til $ 5.300. Det var en mere end syvfoldig stigning i plejehjemsomsorg, men det var stadig meget overkommeligt baseret på indkomstniveauer på det tidspunkt. I dag er omkostningerne til at holde en person i et plejehjem i et år ca. 15 gange højere end i 1969 (se aktuelle omkostninger nedenfor).

Den anden faktor er lang levetid. I 1969 levede den gennemsnitlige mand kun 66,8 år; den gennemsnitlige kvinde 74,3. Men fra og med 2015 lever mænd i en gennemsnitlig alder på 76,3, mens kvinder lever til 81,2 år. Det er en stigning på 9 ½ år for mænd, og næsten 7 år for kvinder, alt inden for lige under 50 år.

Men den stigning i levetiden øger også chancerne for at bruge mindst en del af dit liv i et plejehjem. Husk at tallene ovenfor er medianer - hvilket betyder at halvdelen af ​​befolkningen vil leve længere. Det er den gruppe, der mest sandsynligt vil opleve et plejehjem.

Men gennemsnitlige levetider fortæller ikke hele historien. Ifølge Social Security Administration kan den gennemsnitlige 65-årige forvente at leve til 84,3. Den gennemsnitlige 65-årige kvinde kan forvente at leve til 86,6. Dette giver en endnu bedre ide, hvorfor plejehjem ophold er blevet så meget mere almindeligt i de seneste år.

Beskyttelse af dine finansielle aktiver

Dette er et spørgsmål om langtidsplejeforsikring alene. Faktum er sagen, da langtidspleje ikke er dækket af enten Medicare (ud over 100 dage) eller af privat sygesikring, er den eneste måde at dække omkostningerne på at betale den ud af personlige økonomiske ressourcer. Det vil sige, hvis du ikke har langtidsplejeforsikring.

Nu, hvis du er en multi-millionær, eller du forventer at være en, før du går på pension, kan risikoen for at betale dig godt i seks tal for plejehjem omsorg ikke forstyrre dig meget. Men hvis du har en mere beskeden portefølje, siger mindre end 2 millioner dollars, kunne flere hundrede tusind dollars alvorligt reducere denne balance.

Det må også overvejes, at mens den typiske langtidspleje forventes at være mindre end fem år - som stadig kan løbe op over $ 500.000 i alt - nogle mennesker har brug for mere tid. Et 10-årigt ophold kan løbe op over $ 1 mio, især hvis du bor i et højt omkostningsområde.

Det åbner to vigtige spørgsmål:

1. Hvordan overlever den ikke-institutionaliserede ægtefælle, mens den anden er i et plejehjem? Og…
2. Hvor meget af dine aktiver planlægger du at forlade til dine arvinger?

Pointen er, at når en person går i plejehjem, bliver din økonomiske situation helt åben. Alt du ved er, at din årlige levetid eksploderer pludselig. Det eneste spørgsmål derfra er, hvor længe vil det vare

Et flerårigt ophold i en plejehjem facilitet kan potentielt konkurs selv en person, der har betydelige pensionsaktiver. Langtidsplejeforsikring er den bedste beskyttelse mod dette resultat.

Når langvarig pleje anses for at være nødvendig

Nogle mennesker kan tro at plejehjem kan undgås ved at have pleje fra familiemedlemmer. I de fleste tilfælde er det dog ønskeligt tænkning. Niveauet af pleje kan kræve, at familiemedlemmet tager på, hvad der bliver en fuldtidsbeskæftigelse.

Når en person når ud til at være i et plejehjem, har de brug for løbende hjælp til det, der omtales som daglige aktiviteter, eller ADL'er. Eksempler på ADL'er omfatter:

• Badning - Evnen til at rense sig selv og udføre plejeaktiviteter som barbering og børstning af tænder.
• Forbinding - Evnen til at blive klædt af sig selv uden at kæmpe med knapper og lynlås.
• Eating - Evnen til at fodre sig selv.
• Overførsel - At kunne gå eller flytte sig fra en seng til en kørestol og tilbage igen.
• toilettet - Evnen til at komme på og fra toilettet.
• Kontinens - Evnen til at kontrollere blære og tarmfunktioner.

Plejehjempleje er generelt fast besluttet på at være nødvendigt, når en person når ud til at være i stand til at udføre mindst to af de seks ADL'er. Men det er normalt sandt, at hvis en person mister evnen til kun at udføre en, er de lige så ude af stand til at udføre flere andre eller endda alle seks.

Der er en anden gruppe af aktiviteter, der omtales som instrumental aktiviteter i dagligdagen, eller IADL'er, der omfatter manglende evne til at udføre fælles personlige og husholdningsopgaver:

• Brug af telefonen
• Forvaltning af medicin
• Forbereder måltider
• Rengøring
• Forvaltning af personlige finanser
• Shopping til dagligvarer eller tøj
• Adgang til transport
• Pleje af kæledyr

Ud over det faktum, at mange mennesker i plejehjem har brug for hjælp til den daglige aktivitet, kræver mange også løbende medicinsk behandling. Det håndteres bedst i en dygtig plejeanlæg, da et familiemedlem usandsynligt er i stand til at levere disse ydelser.

Et familiemedlem kan muligvis yde hjælp til IADL-tjenester, og måske endda på deltid. Men hvis personen har brug for pleje af ADL'er, er opgaven meget større. Det kræver normalt ikke kun fuld tid pleje, men også en live-in situation. Det er fordi ADL'er er de aktiviteter, der sker 24 timer i døgnet, syv dage om ugen.

Mens du muligvis kan ansætte folk til hjemmepleje, er omkostningerne generelt sammenlignelige med hvad det er for et faktisk ophold i et plejehjem. Det skyldes, at der skal gives omsorg for at dække tre 8 timers skift hver dag og stort set hver dag i ugen.

Vil ikke Medicaid og Medicare hjælpe med plejehjemsudgifter?

Lad os starte med Medicaid. Medicaid kan dække plejehjempleje, men det er ikke uden begrænsninger. Nogle af ulemperne er:

• Du skal være blæst - Det betyder at du bliver nødt til at tegne dine aktiver, før du tager til Medicaid.
• Ikke alle sygeplejefaciliteter accepterer Medicaid-patienter - Medicaid refusioner til udbydere er notorisk lave. Som følge heraf accepterer mange faciliteter ikke Medicaid-patienter. Dette vil begrænse antallet af tilgængelige plejehjem.
• Pleje kan nedgraderes, når du skifter til Medicaid - Der er blevet rapporteret om, at folk, der har deres plejehjem, har forringet sig under Medicaid. For eksempel kan de flyttes fra et privat rum til et semi-privat værelse, eller endda til en afdeling.
• Medicaid ansøgningsprocessen er notorisk lang - Du kan være i et anlæg i flere måneder, før din ansøgning er godkendt. Og hvis det nægtes, har du større problemer.
• Begrænset lægehjælp - Da Medicaid ikke dækker alle de procedurer, som en sundhedsforsikringspolitik ville have, såsom forsøgsbehandlinger eller behandlinger, der er bestemt ikke for at være helt nødvendige, kan der nedsættes niveauet for lægebehandling.

Medicaid er bestemt en mulighed, hvis du har lidt eller ingen penge. Men hvis du har investeringer og andre aktiver, som du ønsker at bevare i lyset af høje plejeomkostninger, vil Medicaid ikke være en mulighed for dig.

Medicare Dækning af plejehjem koster

Medicare giver dækning for plejehjem omkostninger, men kun på et meget begrænset grundlag.

For eksempel vil Medicare kun betale 80 af de første 100 dage af et ophold i et plejehjem, og kun i det omfang det overstiger 164,50 $ pr. Dag (du skal betale de fulde omkostninger i de første 20 dage). Efter 100 dage betaler Medicare ikke længere for dækning.

De har også stive krav. Du kan ikke bare tjekke ind på et plejehjem, fordi du ikke længere kan pleje dig selv. Din ophold på plejehjem skal foregå med et minimum på tre dages ophold i et akutrum, og overførsel til sygepleje skal anses for at være medicinsk nødvendig, men ikke kun fordi du ikke længere kan passe dig selv.

Hvor meget er langtidspleje?

Det er million dollar spørgsmålet. MetLife foretog en undersøgelse i 2009 af anslåede omkostninger til langsigtet pleje. Baseret på deres resultater er den gennemsnitlige årlige omkostning for plejehjempleje nu $ 79.935 eller $ 219 per dag. Det er en stigning på 3,3% fra 2008. Den gennemsnitlige plejehjem er ca. 2,5 år, hvilket betyder at du vil bruge omkring 200.000 dollars til at betale disse regninger. Det er lidt mere end din DirecTV-regning, huh?

Hvad hvis du skulle betale hele langtidsplejen til lommen? Ville dit pensioneringsnest æg modstå et så stort slag? Medicaid kan hjælpe, men det er først, når alt er udtømt. Den klare løsning er langtidsplejeforsikring.

Hvor dyrt er langtidspleje?

Årligt koster det typisk omtrent lige så meget som en billig brugt bil. Ifølge MetLife-undersøgelsen: i 2009 kunne en 52-årig føderal medarbejder betale $ 1.524 årligt for en LTC-politik med en $ 200-per-dag ydelse i tre år og en maksimal levetid fordel på omkring $ 200.000.

Er $ 1.500 eller $ 1.800 eller $ 2.100 årligt (bare for at smide et par tal) lyd dyrt? Disse præmier er helt sikkert billige i forhold til de svimlende regninger, som du måske står over for, hvis behovet for LTC kommer ind i dit liv. Ja, der er en chance for, at du måske aldrig behøver LTC dækning. Men med fremskridt inden for medicin og sundhedspleje kan vi leve meget længere, end vi forudser, før vi forlader denne verden.

Hvis du nogensinde har haft en oplevelse, hvor en elskede havde brug for langsigtet pleje, er prisen ikke et problem. En af mine klienter delte sin historie, hvor langtidsplejeforsikring reddede familien for økonomisk og følelsesmæssig hjertesorg.

Ældste Law Attorney's View

Foreslår, hvor meget langtidsplejeforsikring man måske har brug for, er hård, fordi der er mange faktorer på arbejdspladsen her. Meget afhænger af staten du bor. Andre faktorer omfatter din nuværende sundhed, familiemedicinsk historie, og hvor meget du kan investere i. Derudover er der andre variabler at overveje. Det er fire primære variabler, der skal overvejes, når der opbygges en langfristet plejeforsikringspolitik:

• dagpenge beløb
• ydelsesperiode
• elimineringsperiode
• inflation beskyttelse

Jeg besluttede at søge råd fra Tiffanny Sievers fra S.I. Elder Law, som rådgiver sine kunder om ældre problemer. Her er hvad Tiffanny havde at sige:

Jeg foreslår typisk, at folk får mindst et 5 år udbetalt, fordi tilbageblikkningsperioden for overførsler flytter til 5 år. Selvom det lige nu er 3 år, vil det flytte til 5 år, meget snart i Illinois.

Hvor meget af en daglig fordel kan du anbefale til en langsigtet plejeforsikringspolitik?

I Southern Illinois koster sygeplejerske udgifter fra $ 90 om dagen til $ 180 om dagen. Derfor vil jeg sige, at den daglige ydelse skal være ikke mindre end $ 100 om dagen og sandsynligvis bedre et sted omkring $ 120 om dagen.

Hvor lang tid af en elimineringsperiode?

Jeg vil sige 90-100 dages elimineringsperiode. Årsagen til dette er, fordi Medicare normalt betaler for de første 100 dage, og du vil have din langsigtede plejeforsikring til at sparke lige efter Medicare løber ud.

Hvor meget af en samlet udbetaling bør man overveje, når man køber langvarig plejeforsikring?

Selvfølgelig ville den bedste plan ikke have nogen grænser, men noget rimeligt ville være $ 200.000 - $ 250.000 maksimal udbetaling. Som en periode med en vis livrente kan en god idé være at sikre, at din plan vil betale den maksimale daglige ydelse i 5 år.

For det meste, hvis du har en anstændig langtidsplejeforsikring, behøver du ikke at bekymre dig om at miste alle dine aktiver til hjemmeboende og / eller plejehjemmet. Jeg anbefaler til alle mine klienter, der er under 70 år, at de i det mindste forsøger at få lidt dækning. Du har større chance for at blive handicappet end at dø faktisk.

Som du kan se, er der mange overvejelser, der går i at købe en langsigtet pleje forsikring. Tak til Tiffanny for at dele sin ekspertise!

Long Term Insurance Quotes

Langsigtet pleje forsikring er tilgængelig gennem de fleste af de bedste forsikringsselskaber, der tilbyder livsforsikring. Så jeg begyndte med de mest populære blandt de velkendte udbydere.

Mens MetLife-undersøgelsen gav nogle gode generelle oplysninger om de faktiske omkostninger ved langtidsplejeforsikring, besluttede jeg at kontakte en af ​​de førende udbydere og anmode om et egentligt tilbud på en langsigtet plejeforsikring. De langfristede forsikringscitater, jeg anmodede om, var for henholdsvis 50, 55 og 60 årige - alle antager at være i fremragende sundhed uden gavn for en ægtefælle. Som nedenstående diagram viser, var de tre konstanter daglige ydelsesbeløb, ydelsesperiode, elimineringsperiode og politisk grænse. Lad os se, hvad resultaterne viser:

Alder	50 år gammel	55 år gammel	60 år gammel
Risikoklasse	Vælg	Vælg	Vælg
LTC Benefit Amount	$ 100 dagligt	$ 100 dagligt	$ 100 dagligt
Fordel periode	3 år	3 år	3 år
Policy Limit	$109,500	$109,500	$109,500
Elimineringsperiode	90 dage	90 dage	90 dage
Inflation Option	5% forbindelse	5% forbindelse	5% forbindelse
Stay At Home Benefit	$3,000	$3,000	$3,000
Samlet årlig præmie	$1,078.65	$1,198.50	$1,462.17

Eksempel på Long Term Insurance Quotes for 50-årige på op til 60-årige.

Long Term Insurance Quote Findings

Baseret på resultaterne kan vi udlede nogle interessante oplysninger. For det første, at den samlede pris på den årlige præmie stiger med 11% ved at vente til 55 år i stedet for 50. For det andet er procentvis stigning fra 55 til 60 22%. For det tredje er der ved udskyde fra 50 til 60 år en præmie på 35,6%. Mange baby boomers spekulerer altid på, hvad den potentielle forhøjelse af præmien kan være ved at vente, dette burde give noget indblik.

Disclaimer: Du bør ikke basere disse tal som en sand repræsentation af langtidspleje forsikringspræmier. Dette kan kun bruges som et eksempel, og du bør konsultere en kvalificeret licenseret professionel til at give dig et præcist tilbud baseret på din situation.