QDRO og din 401k eller pensionsplan 💲💲💲

Gennem hele min militærkarriere har jeg hele tiden været omgivet af akronymer. Hæren er berygtet for dem: APFT, MOPP, PMCS, AWOL. Disse er blot en håndfuld af de tusindvis af dem der eksisterer. Nogle jeg ved. Det meste jeg ikke gør. Jeg var konstant nødt til at undersøge, hvad de fleste af dem stod for.

Mens akronymer var forventet i militæret, tænkte jeg ikke på, hvor hyppigt de ville være i den finansielle servicesektor. Et af de akronymer, jeg kom over, at jeg følte at jeg var i militæret igen var QDRO. Hvad gør det endnu mere forvirrende er, at jeg har hørt det udtalt både "Quid-dro" og "Quad-dro". Hvad er den korrekte udtale? Juryen er stadig ude på den ene.

Hvad er en QDRO?

Og præcis hvad har det at gøre med din 401K eller pensionsplan? En QDRO er en kvalificeret Domestic Relations Order fra retten, der angiver modtagerne af din pensionskonto, bortset fra dig. Disse modtagere hedder også "alternative betalere", og dette kommer i spil, hvis du og din ægtefælle bliver skilsmisse.

Normalt kan modtagerne af din pensionskonto være din ægtefælle, barn eller anden afhængig eller en tidligere ægtefælle, og QDRO vil definere, hvordan hver af disse personer modtager udbetalinger fra pensionskonto gennem børnebidrag eller alimentationsbetalinger og / eller ejendomsret.

Det er nødvendigt, at oplysningerne i QDRO følges nøjagtigt for at minimere dit potentiale for at betale straffe på penge, du ikke engang modtager fra din 401k plan.

Betydningen af en kvalificeret indenlandske forholdsordre

Hvis du skulle gå gennem en skilsmisse, bliver QDRO ekstremt vigtig. Efter QDRO er nøglen til at undgå 10% tidlige tilbagetrækning sanktioner pålagt 401k planer, fordi hvis du ikke følger QDRO du kan beskattes på penge taget fra din 401k, selvom det landede i dine modtagers hænder! Sørg for at indhente professionel hjælp (enten via din 401k plan administrator eller en skattefaglig) for at minimere dine egne skattemæssige konsekvenser af at skulle distribuere dine 401k til alternative betalere på grund af skilsmisse.

Tag skridt til at bekræfte oplysninger i den kvalificerede hjemlige relationsordre

Hvis din 401k plan er underlagt en QDRO under en skilsmisse (typisk hvis du har været gift mindst 5 år inden du skilt fra), vil du give administratoren af din 401k en kopi af din QDRO. Dette giver dem mulighed for at udføre ordren. De vil gennemgå QDRO for at sikre, at den er gyldig inden for 18 måneder og afgøre, om der skal betales betalinger til modtagerne. Du modtager underretning om en anden betalingsmodtager (modtager), der modtager midler fra 401k, og forudsat at QDRO blev fulgt korrekt, behøver du ikke at betale et 10% tidligt tilbagetrækningsgebyr fra tilbagekaldelsen af midlerne fordelt til dine modtagere.

De få QDRO'er, jeg har behandlet, var blevet udarbejdet direkte af advokaten. Alt jeg måtte åbne var den rigtige konto (i mine tilfælde var de IRA) og pengene blev overført direkte ind. Jeg kan godt lide enkelhed 🙂

Hvem modtager penge fra din 401k efter skilsmisse?

Hvor du bor, bestemmer, hvordan dine 401k midler fordeles efter en skilsmisse. De fleste stater har retfærdige distributionsregler, hvilket betyder, at din 401k er delt 50/50 mellem dig og din tidligere ægtefælle - men det afhænger af hvor længe du var gift, og hvor meget blev der også bidraget.

Nogle tidligere ægtefæller vinder 50% af en 401k plan selv i stater uden retfærdige distributionsregler under skilsmissesagen. Hvis du bor i et af følgende stater, kan du regne med at betale halvdelen af din pension til din tidligere ægtefælle: Arizona, Californien, Idaho, Louisiana, Nevada, New Mexico, Texas, Washington og Wisconsin. Disse er "fælles ejendom" stater.

For de QDRO-sager, jeg har arbejdet i, har alle været i delstaten Illinois. Selvom det ikke var en "fælles ejendom" -stat, modtog hver ægtefælle 50% af pensionskontoens balance.

Hvad med QDROs og pensioner?

QDROs er mest forbundet med 401k's, men mens jeg gjorde min forskning, lærte jeg, at de også kan gælde for pensioner. Ifølge PBGC.gov hjemmeside er der tre ting, som QDROs skal gøre:

Plandeltagers identitet, hver suppleant, og hver pensionsplan. En QDRO skal angive navn og sidste kendte postadresse for plandeltageren og hver anden betalingsmodtager omfattet af ordren. En QDRO skal også identificere navnet på hver plan, som ordren gælder for - dette bør være planens formelle navn.
Beløb, der skal betales, og når betalinger starter. En QDRO skal angive, hvor stor del af plandeltagerens ydelse der skal udbetales til den alternative betalingsmodtager, såsom et dollarbeløb eller en procentdel af ydelsen eller afklare måden, hvorpå beløbet skal bestemmes. En QDRO skal også angive eller tillade den alternative betalingsmodtager at vælge, hvornår betalinger til den alternative betalingsmottager begynder.
Hvad sker der ved plandeltagerens og den alternative betalingsmodtagers død. En QDRO skal angive, om den alternative betalingsmodtager vil blive behandlet som deltagerens ægtefælle med henblik på eventuelle efterladteydelser. En QDRO bør også angive, hvad der sker med fordele, når den alternative betalingsmottager dør.

Hvad en QDRO må ikke kræve

Der er nogle gange en misforståelse om, hvad en QDRO må og må ikke gøre. PBGC.gov webstedet tilbyder, hvad en QDRO må ikke kræve PBGC at gøre:

betale fordele, der ikke er tilladt i henhold til ERISA eller kodeksen
yde enhver form for eller form for ydelse eller enhver mulighed, der ikke er fastsat af PBGC på anden måde
betale ydelser med en værdi, der overstiger værdien af ydelser, der ellers skulle betales af PBGC;
betale ydelser til en alternativ betalingsmodtager, når disse ydelser skal betales til en anden alternativ betalingsmodtager i henhold til en ordre, der tidligere er fast besluttet på at være en QDRO
udbetale ydelser til den alternative betalingsmodtager i en periode, inden PBGC modtager ordren
betale ydelser som en særskilt interesse for den alternative betalingsmodtager, hvis deltageren allerede modtager ydelser eller
Skift forpagtningsformularen, hvis deltageren allerede modtager ydelser.