Investere

8 hemmeligheder din mægler vil ikke fortælle dig (og hvorfor du behøver at vide dem)

8 hemmeligheder din mægler vil ikke fortælle dig (og hvorfor du behøver at vide dem)

Jeg har en hemmelighed ...

Jeg har en lille hemmelighed for dig.

Din mægler har måske ikke din bedste interesse i tankerne, når de laver anbefalinger til dig.

Faktisk mæglere kan lovligt sætte deres interesser foran dig.

Fik du det?

Oversat betyder det, at din mægler kan få en hastighedsbillet til at gå 75 mph på interstate, men vil ikke blive straffet for at sælge dig en crap-investering, der gør dem til en masse penge.

Dette skyldes, at de fleste mæglere opererer under det, der kaldes egnethed standard, hvilket simpelthen betyder, at de værdipapirer, de anbefaler, skal være passende, for at du får din økonomiske profil; imidlertid, mange af de værdipapirer, der kan betragtes som egnede, kan være langt fra de bedste investeringsalternativer til rådighed på et bestemt tidspunkt.

Hvordan kan du lide dem æbler?

Du kan blive overrasket over at lære, at mæglere, der arbejder under egnethedsstandarden, ikke er lovligt forpligtet til at finde de bedste priser eller de bedste investeringsmuligheder, der er tilgængelige på et bestemt tidspunkt. Som følge heraf kan din mægler tilbyde dig værdipapirer, der giver lavere afkast og medfører større risici end andre alternativer, da dette kan være mere rentabelt for mægleren. Standardsikkerhedsstandarden kan gælde for mæglere, der sælger forsikringer, aktier, annuiteter eller andre investeringstyper.

1. Mæglere tjener penge, selvom du ikke gør det.

Dette skyldes den provisionbaserede kompensationsmodel, der i øjeblikket anvendes af mange mæglerfirmaer. Lad os sige, at din mægler overbeviser dig om at købe til XYZ-aktier på $ 50 per aktie. Hvis prisen derefter stiger til $ 60, end din mægler kan ringe til dig og råde dig til at købe mere af samme sikkerhed på grund af 20% prisstigning. Denne transaktion vil derefter generere en provision for din mægler.

På den anden side lad os sige, at den samme investering i XYZ-aktien i stedet faldt til 40 dollar pr. Aktie. I dette tilfælde kan den samme mægler ringe til dig og stadig fortælle dig at købe mere af den samme sikkerhed, fordi den nu er billigere end den engang var og bør derfor betragtes som en handel. Denne transaktion vil også generere en provision for din mægler.

Perfekt til dem. Ikke så meget for dig.

Som du kan se din mægleres succes kan have ringe relation til din egen. Dette repræsenterer en forvridning af interesser, der kan få din mægler til gavn for din regning.

2. Høje provisioner er en god ting rigtigt?

Mæglere kan vælge at tilbyde dig kun de investeringer, der betaler de højeste provisioner. For at illustrere dette punkt, lad os overveje et andet eksempel. Lad os sige, at investering 1 er den bedste investering for dig, men det giver ingen provisioner til din mægler.

På den anden side er investering 2 en værre investering, som betaler 5% provision. I henhold til egnethedsstandarden er din mægler ikke forpligtet til at tilbyde dig investering 1 og kan i stedet sælge dig investering 2 for at indhente provisionen på transaktionen. Denne interessekonflikt er i øjeblikket tilladt i henhold til egnethedsstandarden, som gælder for mange mæglerfirmaer.

Er det ikke så specielt?

3. ser godt ud på papir

Din mægler kan sælge dig en investering, der er illikvid eller meget risikabel. Dette skyldes, at mæglere ofte er forbundet med bestemte udstedere af værdipapirer eller visse investeringsselskaber.

Som følge heraf kan de være begrænset til at tilbyde kun de proprietære produkter, der sælges af deres datterselskaber, selvom andre mere attraktive investeringsmuligheder kan være tilgængelige på markedet. De kan også være begrænset til en bestemt liste over værdipapirer og kan blive kompenseret til at tilbyde en investering over en anden til enhver tid.

Et af de værste eksempler jeg oplevede dette var med en portefølje af en venner mor. Hendes mægler havde solgt hende hvad han kaldte en "sikker investering", som var et begrænset partnerskab. Mens nogle begrænsede partnerskaber kunne betragtes som gode investeringer, var denne særlige Medical Capital Holdings.

Hvad er den store deal om det? Nå, dette bestemte partnerskab endte med at være svindel, og de fleste investorer mistede alt, hvad de investerede i det. Hvad gør historien endnu værre er, at denne særlige mægler troede, at det var "passende" at lægge over 1/3 af hendes portefølje ind i den.

4. Deres provisioner kan spise væk dine afkast.

Hvis du betaler provisioner pr. Handel, kan du bruge mere, end du måske ville forvente.

Hvis du f.eks. Bliver opkrævet 2% pr. Handel, kan du kun betale tre handler om året 6% af din samlede portefølje i provisioner årligt.

5. Alfabetet jumbo suppe.

Mæglere kan bruge vildledende titler til at give dig det forkerte indtryk af deres kompensationsmodel og kvalifikationer. I øjeblikket er den skarpe overflod af professionelle betegnelser, der anvendes inden for finanssektoren, forvirrende selv til de mest erfarne investorer. Men forståelsen af ​​forskellene mellem disse titler kan have en dramatisk effekt på dine langsigtede investeringsresultater og generel tilfredshed.

Som et eksempel er begrebet finansiel rådgiver et af de mest anvendte vilkår i branchen; Imidlertid er mange af de personer, der bruger denne titel, salgsfolk, der søger at opfylde kvoter ved at sælge finansielle produkter. De kan i nogle tilfælde sælge ikke-omsættelige værdipapirer, som omfatter langsigtede forpligtelser, overdrevne gebyrer og et højt risikoniveau.

Titler med ordet "senior" - Certified Senior Advisor (CSA) og Certified Senior Consultant (CSC), for eksempel - er blevet underlagt en stor del af undersøgelsen. Jeg får tilbud i posten hele tiden for at købe betegnelser. Lad ikke alfabetet suppe imponere dig. Den eneste, der skal i den finansielle planlægning profession er CFP ® betegnelse. Andre notater er CFA og CPA betegnelsen.

6. Jeg har en salgskvote.

Jeg elsker, når jeg får en erklæring fra en konkurrent, der er sponsoreret af en fond eller et forsikringsselskab. Mægleren hævder dem, at de har deres kunder mest interesserede og kan udnytte alle typer investeringsvalg, bortset fra at de kun investeringer, jeg ser, er fra disse firmaers proprietære produkter.

Hmmm ...... nu hvis interesse er først? Jeg forsikrer dig ikke kunden.

7. Mine poster rene ... .kind af

Din mægler er ikke forpligtet til at fortælle dig, om der er noget på hans eller hendes rekord. Og hvorfor skulle de have det? Det er rapporteret, at 70% af de potentielle kunder ikke gør en baggrundskontrol på mægleren, før de ansætter dem.

Vil du sørge for, at din mægler ikke har en rekord som Bernie Madoff? Gå over til FINRA BrokerCheck for at se, hvad der er på dine mæglere rekord.

8. Det kunne være bedre et andet sted.

Med en mægler har du at gøre med en sælger, der måske eller ikke har din bedste interesse i tankerne. På den anden side er registrerede investeringsrådgivere, også kendt som RIA'er, virksomheder, der opererer under fiduciærstandarden, hvilket betyder, at de er juridisk forpligtede til altid at prioritere deres kunders interesser.

Som en uafhængig registreret investeringsrådgiver blev Alliance Wealth Management, LLC grundlagt som et velkomment alternativ til den traditionelle mæglermodel, så mange investorer er blevet vant til. Vi kompenseres kun af administrationsgebyrer, der betales direkte af vores kunder.

Hvordan betaler du dig mægler? Hvis du ikke ved det, er det måske på tide at finde ud af det.

Post Din Kommentar