Hvorfor denne 1977-diskriminationslånslov stadig vedrører os i 2018

Department of Treasury har planer om at slappe af kravene i en årtier gammel regel skabt for at sikre fair adgang til lån på tværs af alle indkomstbeslag, The Wall Street Journal rapporteret på torsdag.

Fællesskabsinvesteringsloven blev oprettet i 1977 for at bekæmpe en praksis kaldet redlining. Reducering, en diskriminerende udlåns praksis, der uforholdsmæssigt påvirket mindretalssamfundene, gav banker mulighed for at nægte realkreditlån i visse kvarterer baseret på indkomst og race, selvom de, der søger lånene, sandsynligvis ville tilbagebetale dem.

Redlining gjorde det næsten umuligt for mange kvalificerede personer, der bor i samfund, banker, der anses for uønskede for at få realkreditlån, smålån og lignende lån uden at betale ublu og ofte uoverkommelige gebyrer.

CRA kræver, at bankerne opfylder udlånsbehovene hos de samfund, de tjener uden at udelukke kreditværdige personer i lav- og mellemindkomstkvarterer, ifølge Federal Reserve Bank Board of Governors.

I det væsentlige er CRA det, der forhindrer banker i at stå i vejen for dig og din drøm om boligejendomme, bare fordi du ikke bor i et svømmet, overklasse-kvarter - forudsat at du har en anstændig kredit score og tjene nok penge til at tilbagebetale lånet.

Så hvorfor vil finansministeren ændre CRA?

I henhold til The Wall Street Journal-rapporten ønsker institut for statskassen at ændre CRA for at gøre det lettere for bankerne at overholde reglerne.

På nuværende tidspunkt er bankerne forpligtet til at bevise, at udlån, investeringer og detail- og samfundsudviklingstjenester er inkluderende på tværs af alle indkomstgrupper i de kvarterer, de tjener. Banker er også forpligtet til at bevise, at udlån i mindre velhavende samfund er retfærdig og ikke belastet med unødvendige gebyrer eller risikable lån.

På baggrund af deres overholdelse af kreditvurderingsbureauet får bankerne en række karakterer fra "udestående" til "væsentlig manglende overensstemmelse".

Federal Reserve Bank bruger disse betegnelser, når banker søger godkendelse til at åbne nye filialer, fusionere med andre banker eller flytte eksisterende filialer. "Væsentlig manglende overensstemmelse" betyder diskriminerende udlåns praksis og kan føre til, at Federal Reserve regulatorer nægter bankens ansøgning om udvidelse.

De nye regler, som stadig er ved at blive udarbejdet, ville gøre det lettere for bankerne at kvalificere sig som "fremragende", rapporterede Wall Street Journal.

Treasury Department forventes ikke at ophæve handlingen helt, men det vil ikke være klart, hvordan reglerne vil påvirke kreditværdige personer i fattige samfund, indtil de nye regler frigives senere i år.

Desiree Stennett (@desi_stennett) er en personaleforfatter på The Penny Hoarder.