Den effektive Federal Funds-rente er steget fra 0,12% i november 2015 til 1,3% i december 2017. For låntagere kunne det stave stigende renter på alt fra realkreditlån og studielån til kreditkortgæld.
Hvis du overvejer en boliglånsfinansiering, kan første halvdel af 2018 være den rigtige tid til at gøre dit skridt.
Men husejere, der stadig har langvarig studielånegæld, skal være opmærksomme på, at de kan kvalificere sig til at refinansiere. Der er yderligere overvejelser at gøre, især hvis du udnytter en indkomstdrevet afdragsplan.
Her er hvad du behøver at vide.
Kend din DTI
Din gæld til indtægt (DTI) er forholdet mellem dine mindste månedlige gældsbetalinger til din gennemsnitlige månedlige indkomst. Når du refinanserer dit hjem, skal du i de fleste tilfælde have en DTI under 45%.
Du må antage, at du ikke har problemer med at kvalificere dig til en lånefinansiering baseret på din indkomst, men ikke alle bør være så sikre.
F.eks. Har folk, der tjener mest eller hele deres indkomst fra selvstændige erhvervsaktiviteter, ofte en hård tid med at validere deres stabile månedlige indkomst.
Kombiner en vanskelig at validere indkomst med høje månedlige studielån betalinger, og du vil begynde at se, hvorfor banker måske ikke ønsker at tegne dig.
Derudover, hvis du og din ægtefælle har langvarig studielånegæld, men en af jer faldt ud af arbejdsstyrken, kunne refinansiering være problemer. Den lavere indkomst kombineret med studielånets gæld kan i nogle tilfælde skubbe DTI over den krævede tærskel.
Hvis din studielåns gæld er føderal gæld, har du muligheder for at sænke din DTI. Overvej, om det giver mening at sætte dine lån på en indkomstdrevet afdragsplan. I mange tilfælde reducerer indtægtsdrevne tilbagebetalingsplaner din månedlige forpligtelse (så lavt som nul dollars).
Med henblik på tegning af lånet tæller din forpligtelse under den indkomstdrevne tilbagebetalingsplan (ikke din standard månedlige betaling). Dette er en ændring fra nogle få år siden, og det gør det lettere at få refinansiering med studielånets gæld. Men nogle långivere følger deres egne (strengere) interne politikker. Læs mere om refinansiering af et studielån på IBR eller LØB her.
Hvis du ikke kvalificerer dig til en indkomstdrevet afbetalingsplan, kan du overveje at gøre en indsats for at udbetale et af dine lån, før du ansøger om en refinansiering.
Dette vil sænke din månedlige finansielle forpligtelse og reducere din DTI. Alternativt kan du måske refinansiere dine eksisterende studielån til en lavere rente og en lavere månedlig betaling.
Studentlån som standard kunne stave refinansiere katastrofe
Husejere med studielåns gæld i udskudelse eller udholdenhed behøver ikke at bekymre sig om, at deres gæld forhindrer en refinansiering, men at have et studielån som standard kan stave katastrofe.
Afhængigt af mængden af egenkapital, du har i dit hjem, skal du have et minimums kredit score mellem 620-700 for at refinansiere dit lån. De fleste mennesker, der har et studielån i misligholdelse, vil ikke have en høj nok kredit score til at refinansiere deres pant.
Når det er muligt, rehab dine studielån gennem føderal gældskonsolidering eller ved at acceptere en ny betalingsplan for private lån.
Udbetaling af refinansieringer til udbetaling af studielån ikke længere gør skattefornemmelse
Tidligere brugte nogle mennesker udbetaling af realkreditlån til at betale deres studielån. Dette gjorde det muligt for dem at sænke deres rente og opretholde skattefradrag.
Med gennemgangen af den nye skattereformerregning giver denne strategi ikke stor mening. Studielånsrenter er stadig fradragsberettigede, men boligfinansiering (dvs. udbetaling af realkreditlån) er ikke længere berettiget til skattefradrag.
Låntagere vil måske gerne rådføre sig med en skattemæssig professionel, før de foretager store tiltag i forbindelse med refinansiering af udbetaling.
Muligvis kan det dog være fornuftigt at bruge en tjeneste som Point til at sælge egenkapital i dit hjem.
Robbing Peter At betale Paul?
En af de primære drivkræfter bag realkreditfinansiering er at sænke din månedlige realkreditbetaling. Fri kontantstrøm er en fantastisk fordel, men det er ikke altid et pengeskabsbevidst træk. Hvis du føler en pengestrøm nypa, er refinansiering af dit pant et dyrt middel til at frigøre kontanter.
Den gennemsnitlige oprindelse gebyr og rabat punkter er .6% på et 30-årigt realkreditlån. Det betyder at refinansiere en $ 230.000 koster $ 1380 i oprindelsesgebyrer alene. Føj til de vurderinger og andre diverse gebyrer, og du kan betale flere tusind dollars til at refinansiere.
Refinansiering af dit realkreditlån, så du kan betale dine studielån betyder, at du røver dig af egenkapitalen til at betale en anden form for gæld. Hvis du virkelig har brug for kontanter, skal du overveje refinansiering af dine studielån, komme på en indkomstdrevet afdragsplan eller bedre, men øge din indkomst.
Er du klar til at refinansiere dit realkreditlån?
Lad ikke studielånet forhindre dig i at refinansiere dit pant. Du kan finde gode satser på gode realkreditlån lige nu. Tjek den bedste långivere til at refinansiere her.
Men tag lidt tid for at være sikker på, at din refi-strategi giver mening med din overordnede økonomiske plan. Når du har flere gældstyper, vil du være strategisk, da du eliminerer din gæld og bygger rigdom.
Har du tænkt på at refinansiere dit pant på trods af at du har gæld til lånet? Hvorfor eller hvorfor ikke?
Post Din Kommentar