Skat, jeg har glemt at fratage realkreditinteressen! 💲💲💲

Som vært for Money Girl podcast, er et af de mest almindelige spørgsmål, jeg får fra show, lyttere, der handler om at hævde pantrentesatsfradraget som dette fra Alice:

Hvis min mand og jeg har glemt at tage skattefradrag for de sidste par år for vores realkreditrente, hvad kan vi gøre? Er der en vedtægt, hvor du skal bruge den eller tabe den?

Hvad er rentegodtgørelsen?

Hvis du ikke er bekendt med rentegodtgørelsen, er det en stor skattefordel for husejere, fordi det giver dig mulighed for at fratrække det beløb, som du betaler fra din skattepligtige indkomst. Hvis du er en typisk boligejer, betaler du formentlig store penge til dit pant hvert år, så dette skattefradrag kan spare dig for en smule af forandring ved væsentligt at sænke din skattepligt.

Hvem kan gøre krav på rentegodtgørelsen?

Men ikke alle boligejere er berettiget til at tage pantrentesatsfradrag. Mit første svar på Alice's spørgsmål er at sikre, at hun og hendes mand er berettiget til at gøre krav på det. Her er de to store forhindringer, du er nødt til at hoppe over for at udnytte rentenedsættelsen:

Regel nr. 1: Du skal have sikret gæld på et kvalificeret hjem, hvor du har en ejerandel.

Regel nr. 2: Du skal indgive dine føderale indkomstskatter ved hjælp af Formular 1040 og specificere fradrag på Plan A.

Hvad er sikret gæld?

Den første regel ovenfor har to dele, som jeg definerer: "sikret gæld" og "kvalificeret hjem". Ifølge IRS er en sikret gæld en, hvor du underskriver et instrument som et pant, tillidspligt eller land kontrakt-at:

gør dit ejerskab i en kvalificeret hjemsikkerhed til betaling af gælden,
bestemmer, at dit hjem kunne sælges for at tilfredsstille gælden, og
er registreret i henhold til gældende statslig eller lokal lovgivning.

Med andre ord skal dit hjem være på linjen som sikkerhedsstillelse, hvis du ikke betaler pantet. Generelt kan den eneste gang et realkreditlån ikke sikres, hvis du har en lukningslån, køb med ejerfinansiering eller låne penge til at købe et hjem fra en ven eller en slægtning.

Kan du trække rente på en realkredit refinansiering?

Der er to typer af gæld, der opfylder betingelserne for rentegodtgørelse: købsforpligtelser og egenkapitalgæld. Erstatningsgæld er et sikret lån, du får til at købe, bygge eller ombygge dit hoved- eller andet hjem. Det omfatter refinansieret gæld op til mængden af din gamle realkreditbalance lige før refinansieringen. Det samlede beløb, du kan fratrække for erhvervelsesgæld, er begrænset til en million dollars til dit hoved- og andet hjem (eller $ 500.000, hvis du er gift med arkivering separat).

Kan du fratrække renter på et Home Equity Loan?

Egenkapitalgæld, som jeg nævnte, kvalificerer også til rentegodtgørelsen. Egenkapital gæld er et lån sikret af dit hoved eller andet hjem, du tog ud af en anden grund end at købe, bygge eller ombygge. Det kunne være penge, du brugte til at starte en virksomhed, betale for uddannelse eller til at tage en ferie, for eksempel. Den har en meget lavere grænse end erhvervelsesgæld for at kræve rentegodtgørelsen: $ 100.000 (eller $ 50.000, hvis du er gift med arkivering separat).

Hvad er et kvalificeret hjem?

Lad os nu diskutere definitionen af et "kvalificeret hjem" i sammenhæng med rentegodtgørelsen. Ifølge IRS kan et kvalificeret hjem være dit primære hjem og et andet hjem. Enten ejendom kan være en enkelt familie bolig, condo, kooperativ, mobilhome, trailer, time-share arrangement, eller endda en båd, så længe de har sovende, madlavning og toiletfaciliteter.

Hvis du er gift og sender en fælles selvangivelse, kan dine kvalificerede hjem være ejes af kun en ægtefælle eller ejes i fællesskab. Hvis du er gift og arkiverer separate afkast, kan du hver især gøre krav på realkreditrenten for ét kvalificeret hjem - medmindre du skriftligt giver tilladelse til, at en ægtefælle kan kræve fradrag for begge hjem.

Så forudsat at Alice rent faktisk har sikret gæld på et kvalificeret hjem, skal hun også overholde den anden IRS-regel for at gøre krav på rentegodtgørelsen, hvilket er at angive fradrag på skema A.

Hvad er produktiserede fradrag?

Specialiserede fradrag er støtteberettigede udgifter, som du kan rapportere om din føderale selvangivelse for at reducere din skattepligtige indkomst. Du har valg hvert år for at kræve enten et standardfradrag for din skatteindberetningsstatus eller for at tilføje alle dine faktiske fradrag og gøre krav på dem på Skema A i Formular 1040.

For eksempel, hvis Alice og hendes mand filskatter i fællesskab, er deres standardfradrag for 2011 $ 11.600. Hvis de har mere end $ 11.600 i alt fradrag for at specificere, vil de komme ud ved at specificere i forhold til at tage standardfradrag. Da de fleste boligejere betaler en bådbelastning af pantrenter hvert år, er det sandsynligt, at Alice's familie ikke er nogen undtagelse, og det ville have masser af fradrag for at gøre elementering umagen værd.

Sådan hævder du en glemt rentegodtgørelse

Så hvad skal Alice gøre, hvis hun og hendes ægtefælle var berettiget til flere års rentetilskud, men de gled og hævdede dem ikke? Det kunne betyde, at de overbetalte skatter i årevis. Når som helst du opdager en fejl på din selvangivelse, der skyldes din indkomst, skattefradrag, skattelettelser eller skatteindbetalingsstatus, skal du ændre det ved hjælp af Form 1040X.Du skal indsende en separat formular 1040X for hvert år, du ændrer, og den skal være en papirformular, fordi IRS ikke tillader ændrede afkast, der skal arkiveres elektronisk. Husk også, at din statslige skatteforpligtelse kan ændre sig, hvis du ændrer dit føderale afkast.

Generelt for at kræve en restitution skal du indsende Formular 1040X inden for tre år fra datoen for dit oprindelige afkast eller inden for to år fra den dato du betalte skatten, hvilken dato der senere er. Det betyder Alice kan sandsynligvis ændre sine afkast for 2010, 2009 og 2008 og genvinde hendes dyrebare men glemte skatteafbrydelser.

Hvem har ret til fradrag, hvis du ejer et hjem med flere personer eller er ikke på pant eller titel? Når du tilmelder dig på SmartMovesToGrowRich.com, er en af de gratis gaver, du får, den "Mortgage Interest Tax Deduction FAQ Video", som jeg oprettede for at besvare disse almindelige spørgsmål og meget mere.