Hvad du behøver at vide om din 457 plan for en vellykket pensionering

Når det kommer til forskellige typer pensionsordninger, er der mere end du måske er opmærksom på: 401k's, 403b's, Keogh Plans, DB (k) s. Har dit hoved spinding endnu? En mindre kendt pensionsplan er 457 Planen (det kaldes ofte en Udskudt Kompensationsplan eller Udskudt Comp). Det er en mindre kendt pensionering, fordi den kun tilbydes visse typer medarbejdere. Statlige og lokale offentlige medarbejdere og nogle gange nonprofit organisation ansatte tilbydes ofte 457 pensionsplanen. Kun arbejdsgivere, der er fritaget for at betale føderale indkomstskatter og ikke-kirkelige organisationer, kan tilbyde 457 planer, herunder:

• Statslige og lokale myndigheder
• Hospitaler
• Uddannelsesorganisationer
• Velgørende organisationer eller fonde
• Handelsforeninger

Det ligner den mere kendte 401 (k) plan, hvor du kan vælge at bidrage til 457-planen ved hjælp af automatiske fradrag fra din lønseddel, inden skatterne tages ud. Også som 401 (k) vokser penge skatteudskudt på en 457 pensionskonto, indtil du trækker pengene tilbage. Bidragsgrænser og tidlige tilbagetrækninger behandles forskelligt for 457 planindehavere.

457 bidragsgrænser

Hvis din arbejdsgiver kun tilbyder en 457-plan som din pensionskonto, kan du maksimalt betale $ 18.000 i 2015, hvis du er under 50 år og op til $ 24.000, hvis du er over 50 år. Hvis din arbejdsgiver tilbyder også enten 401 (k) eller 403 (b), du har mulighed for at bidrage til både 457-planen og en af ​​de andre ledige pensionskonti. Jeg har flere kunder, der er ansat ved det lokale universitet, og de har mulighed for at bidrage til både 457-planen og 403 (b). Du kan investere op til maksimumsgrænsen for hver konto! Det betyder at du kan bidrage med $ 18.000 i 2015 til din 457-plan og en anden $ 18.000 i 401 (k) eller 403 (b) planen, hvis du er under 50 år (eller op til $ 44.000, hvis du er over 50 år gammel). Det siger nok nok det, men du skal have nok penge til at kunne bidrage med dette beløb. Dette er en god mulighed for folk, der begynder deres pensionsbesparelser senere end planlagt, eller som bare ønsker at udnytte skattelettelser eller tilpasning af medarbejdere så meget som muligt. For 2015 og fremtidige år øges maksimumsbeløbet for disse planer med $ 500, og indekseres for inflation.

Fang op bidrag grænser for 457 planer

Hvis du er over 50 år inden udgangen af ​​kalenderåret, er du berettiget til et indhøstningsbidrag i 2015. Du kan bidrage med yderligere $ 6000, hvis du har en statslig 457-plan. Også i 2015, hvis du har været under-bidrag til din 457-plan tidligere, kan du gøre et indskudsbidrag på op til $ 18.000. Du kan dog ikke kombinere både det særlige indskud på $ 18.000 med det over 50-årige bidrag.

Tidlige tilbagetrækninger fra en 457 Plan

Penge gemt i en 457-plan er designet til pensionering, men i modsætning til 401 (k) og 403 (b) planer kan du trække 457-udtræden uden straf, før du er 59 og et halvt år gammel. Dette er meget vigtigt regel, at ofte gange overses med 457 planen. Jeg havde et møde med en person, der havde pensioneret tidligt og havde rullet deres 457 plan i en IRA baseret på en henstilling fra deres tidligere rådgiver. (Bemærkede jeg sagde "tidligere"). Ved at rulle ind i IRA taber du evnen til at udbetale tidligt for at undgå straffen, hvis du har brug for adgang til dine penge. Der er ingen straf for en tidlig tilbagetrækning, men vær forberedt på at betale indkomstskat på penge, du trækker fra en 457-plan (i alle alder). Ligesom andre pensionsplaner skal du begynde at tage uddelinger fra din 457-plan i en alder af 70 og et halvt år gammel.

Kan din rulle en 457 plan i en IRA?

Som jeg nævnte ovenfor har du den mulighed. Processen ligner meget på at rulle over en 401k i en IRA. Som en påmindelse skal du bare være forsigtig, hvis du træder tidligt tilbage af ovenstående grunde. Hvis du ikke har brug for pengene øjeblikkeligt, er det i din bedste interesse at lade pengene i kontoen være sammen, indtil du er klar til pensionering, men det er rart at vide, at du ikke vil betale en 10% bøde på tidlige tilbagetrækninger, hvis der være ingen anden mulighed. Disse oplysninger er ikke beregnet til at være en erstatning for specifikke individualiserede skatte-, juridiske eller investeringsplanlægningsråd. Vi foreslår, at du diskuterer dine specifikke skatteproblemer med en kvalificeret skatterådgiver.