13 Finansielle fordele Del de VÆRSTE Finansielle Fejl, de nogensinde har set

"Vil du lave hvad?”

Som finansiel planlægger ser jeg, at klienter gør nogle ret dårlige fejl. En trist kendsgerning i livet er, at finansielle fejl kan laves i et hjerteslag.

Nogle gange kan de være uvidende fejl. Andre gange bliver de målrettet uden at forstå graden af ​​de potentielle konsekvenser.

Lad os sige, for eksempel, at du har en million dollars som pensionist.

En million dollars lyder sikkert som en masse penge, men hvis du forsøger at gøre det sidste resten af ​​dine pensionsår, er det virkelig ikke nok, og det er derfor, der gør de smarteste valg, du kan om, hvordan du bruger pengene, tager en meget omhyggelig planlægning og overvejelse.

Min pligt er at sikre, at mine klienter ikke træffer beslutninger med deres penge. Indrømmet, det er deres penge, og de er dem, der har arbejdet deres hele liv for at akkumulere dette værdifulde reden æg. Stadig, i god samvittighed, når jeg ser en klient, som er ved at gøre noget dumt, må jeg protestere.

Desværre arbejder mine indvendinger ikke altid. Nogle gange imod alle mine bestræbelser kan jeg bare ikke komme igennem dem, og de går og gør noget, der får mig til at kæle mine tænder i forventning om de alvorlige konsekvenser.

1. Brand New Retirement Truck

Tag for eksempel den følgende historie om en af ​​mine klienter og hans helt nye Ford F-450 Lariat lastbil værdiansat til over $ 60.000. Bemærk: Vi ændrer truckens fabrikat og model for at beskytte klienten.

Min klient blev retid tidligt end de fleste af hans kolleger i en alder af 60 år, men det var et par år før han kunne begynde at tage socialsikringsydelser, så vi vil sørge for at styre sin portefølje værdiansat til en million dollars, så godt vi kunne.

Vi havde skitseret et pensionsbudget, så vi havde en god ide om hvad han kunne bruge. Hvad jeg ikke havde planer om, var at han informerede mig om, at han skulle købe en lastbil - men ikke bare nogen lastbil. Han ønskede at købe en helt ny Ford F-450 Lariat - en $ 65.000 lastbil.

Jeg sad et øjeblik i vantro og spekulerede på, om det var en grusom joke. Han ville virkelig ikke købe en lastbil, især ud af sin pensionskonto, ikke? Forkert! Han ønskede at købe det, selvom jeg forklarede ham, at han for at købe en sådan dyr lastbil skulle skulle trække ca. $ 86.000 for at dække skatterne for at betale for det. Jeg spurgte selv kunden dette spørgsmål: "Ønsker du virkelig at betale $ 86.000 for en lastbil, der skal depreciere den anden, du kører den fra partiet?" Til det var hans svar "Ja". Indsæt ansigtspalmen.

Til denne dag er det en af ​​de værste fejl, mine kunder nogensinde har lavet.

At vide, at andre finansielle rådgivere har delet lignende smerter (ved at se deres kunder lave forfærdelige fejl), bad jeg nogle af dem om at dele deres største klient penge fejl. Lad os tage et kig på nogle af deres historier.Bemærk: Nogle af de personligt identificerbare detaljer kan være blevet ændret for at beskytte deres kunder.

2. Serien af ​​fejl før pensionering

Brearin Land, en finansiel planlægger og forfatter af BlackBeltofFinance.com, deler et indsigtsfuldt punkt om fejl, der er lavet i løbet af livets akkumuleringsfase:

Som en finansiel planlægger er en af ​​de værste følelser nødt til at sidde på tværs af en klient og fortælle dem, at de bare ikke har nogen chance for at gå på pension helst snart. Jeg tror, ​​at der altid vil være engangssager med dårlig dømmekraft, når det kommer til pensioneringens homestretch, uanset om det falder for den livrente på et middagsseminar eller for tidlig at tage social sikring. Men de værste fejl, jeg ser, er faktisk den række fejl, der er gjort i hele akkumuleringsfasen, der fører til, at man simpelthen ikke har nok penge til at gå på pension.

Køb et hjem, når de skulle have lejet. Køber den bil eller båd. At opbygge den gårdhave, ingen bruger. Betaler for deres børns uddannelse. De værste penge fejl jeg ser er også den mest almindelige; folk bruger deres pension dollars til at betale for ting, de virkelig ikke har råd til.

Jeg elsker Brearin punkt her. Nogle gange er de værste økonomiske fejltagelser dem, der langsomt spiser væk på din rigdom. Husk også, at jo mindre penge du har, desto mindre penge kan du få med pengene.

Sammensatte interesser er et kraftfuldt værktøj til at hjælpe dig med at spare for pensionering. Jo flere penge der går til odds og slutter i akkumuleringsfasen, desto mindre penge bliver du nødt til at vokse.

3. Retirement Truck, Camper og Trailer!

Christopher Hammond, en finansiel rådgiver og forfatter på RetirementPlanningMadeEasy.com, deler en lignende endnu mere forfærdelig historie end jeg gjorde om nogle af valgene hos to af hans klienter:

Jeg havde engang et par, der kom til mig. De havde relativt beskedne besparelser til pensionering. Manden var lige gået i pension og konen virkede ikke. Han pensionerede sig mod slutningen af ​​året, derfor havde han allerede haft en betydelig indkomst i løbet af kalenderåret, at han skulle betale skat på. De spildte ingen tid på at tegne omkring $ 80.000 fra hans 401 (k) for at købe en honking stor pickup truck med en helt ny camper at trække sig bag den.

Året var ikke overstået, og de var klar til at trække flere penge ud for at købe en anden trailer, jeg tror på at transportere heste.

Ikke alene var dette vanvittigt, da deres samlede besparelser var ret beskedne som det var, men det var også vanvittigt fra et skatteperspektiv.Denne store engangsbeløb (ud over den indtjening, han allerede havde foretaget i kalenderåret) satte dem i en højere skattekonsol.

Jeg var heldigvis i stand til at tale dem ud af at trække mere ud for hestens trailer indtil begyndelsen af ​​det næste år, da den pensioneretes indtægt (og dermed skatkonsollen) ville være lavere.

Uh, det er ret dårligt. I hvert fald lyttede de på nogle af Christopher's råd, men stadig: en lastbil, camper og trailer? Tildelt, måske har de haft meget flere penge end min klient, men det er sikkert mange biler at købe i begyndelsen af ​​pensionering.

Jeg tror, ​​vi begynder at se et tilbagevendende tema her. Når folk går på pension, er fristelsen at købe nogle nye, dyre legetøj. Indrømmet, måske havde disse folk et reelt behov for en lastbil og måske en trailer. Men der er billigere måder at erhverve disse varer på.

Takeaway her er at sørge for at overveje de kortsigtede og langsigtede omkostninger ved at foretage store køb med dine pensionskonto, før du løber tør for at bruge nogle penge. Ved at foretage store køb ved pensionering, kan du måske købe dig selv en billet tilbage til arbejdsstyrken.

4. "All In" Retirement Portfolio

Brian D. Behl, CFP^®, CRPC^®, CDFA ™, en rigdom rådgiver, der kan findes på BELR.com, deler om risikabelt en fejl han har set klienter igen og igen:

Desværre har jeg ved flere lejligheder oplevet en meget kritisk klientfejl. Et par gange vil vi få en potentiel kunde komme til os, da de nærmer sig pensionering for at gennemgå deres overordnede plan. Når vi vurderer deres situation, finder vi alt for ofte ud af, at de har en meget høj tildeling til selskabsbeholdningen. Nogle gange kan tildelingen overstige 80% eller 90% af deres nettoværdi. Da det er et firma, føler de, at de ved det meget godt, de føler sig komfortable at investere i det.

Vi starter så en uddannelsesproces på porteføljens risiko og diversificering. Da de allerede er afhængige af deres arbejdsgivere for deres løn, ydelser, pension og potentielt pensioneret sygesikring, forklarer vi, at det er meget vigtigt, at også hele deres investeringsportefølje er afhængig af det samme selskab. Vi vil gerne se tildelingen reduceret til 5% eller mindre af deres nettoværdi.

Hvis selskabets aktie har gjort det godt, kan det være en vanskelig og følelsesmæssig beslutning for dem. Ofte vil vi udforme de afkast, de har brug for til at opfylde deres mål og vise, at en diversificeret portefølje kan hjælpe dem med at gøre det med betydeligt mindre risiko. Hvis de beslutter at arbejde sammen med os, vil en reduktion af risikoen være en af ​​vores første prioriteter. Hvis de ikke beslutter at arbejde sammen med os, opfordrer vi dem stadig til at tage disse skridt for at sætte sig i en bedre situation.

Mens det at investere en stor del af din portefølje i selskabsbeholdningen er risikabelt, når man nærmer sig pensionering, er det endnu mere risikabelt at investere i et selskabs lager. Yikes.

Sørg for at have en diversificeret portefølje, der passer til dine forhold. En erfaren finansiel rådgiver kan hjælpe.

5. Den følelsesmæssige ikke-diversifikator

Tony Liddle, en investeringsrådgiver, der kan findes på SarkInvestments.com, deler en ødelæggende historie om en mand, der lader sin kærlighed til et firma komme i vejen for en rigtigt diversificeret portefølje:

En mand besøgte vores investeringskontor kort efter at have trukket sig fra et teknologibedrift. Han havde over 4 millioner dollars i selskabsbeholdning og ingen andre opsparing eller pensionering konti til hans navn. Han arbejdede mest for sit liv for virksomheden og elskede det som om det var familie.

Fra dag 1 var vores råd til ham at sælge alle aktier og diversificere. Hans bekymring med det råd var, at salget af alle aktier ville koste ham 600.000 dollars i skat (regelmæssige kapitalgevinster på 15 procent). Med flere forsøg på at overbevise manden om at sælge selskabets aktier besluttede han endelig at sælge 1.000 aktier hver uge, indtil den kun udgør 50 procent af hans portefølje.

Et par måneder senere kom mannen tilbage til vores kontor og stoppede den systematiske salg af selskabets lager. Hans grund til at gøre det var, fordi bestanden havde steget 10 procent, og som hans rådgivere havde vi kostet ham penge ved at sælge bestanden over de to måneder. Uheldigvis var aktiebeholdningen i løbet af otte måneder faldet drastisk fra den høje tabte 96 procent i værdi.

Den kendsgerning, at denne mand kendte den skat, han måtte betale, men så det som en byrde for omkostningerne snarere end som en belønning for at investere godt, var et sikkert tegn på, at han var bestemt til problemer. Ved blot at diversificere sin portefølje kunne han have beskyttet sine livsbesparelser.

Det er klart, at Tony gav det rette råd til sin klient. Sikker på, at skatter er svære at sluge, men det er værd at sænke risikoen for potentielt at miste det meste af din portefølje til et fald i lagerværdien.

Lærdommen her er at gøre, hvad du skal for at diversificere din portefølje, selvom du skal ofre ret tungt for at gøre det.

6. Den ødelagte ikke-diversifikator

Wayne Connors, en portefølje strateg på RetirementInvestor.com, deler en ødelæggende historie om en mand, der ikke fulgte lyd råd og betalte en stor pris:

En almindelig fejl investorer gør er ved at blive for knyttet til deres arbejdsgiverens lager. Dette minder mig om en bestemt kunde, der grundlagde en virksomhed og solgte den til lager i det selskab, han senere begyndte at arbejde for.

Da jeg begyndte at tale med ham, havde han ca. 15 millioner dollars på lager, og prisen pr. Aktie var omkring 13 dollar. Dette var et teknologiselskab, der havde et godt løb i slutningen af ​​1990'erne, men nu var det begyndelsen af ​​2000'erne, og denne aktiekurs pris var volatil og havde svinget +/- $ 2 i forhold til den foregående måned.

Vi havde kortlagt en finansiel plan og havde flere lange diskussioner om bestanden.Jeg rådede min klient om straks at sælge hele positionen, betale sin 2 millioner dollar, 8,5% realkreditnota og investere resten i en bredt diversificeret portefølje af institutionelle klassefonde.

Min klient nægtede at sælge hele positionen på en gang, da prisen for nylig var faldet med et par dollars, men aftalt at bruge dollar-omkostninger i gennemsnit for at komme ud af positionen. Han besluttede at han ville afvikle sin stilling i løbet af de følgende 10 dage, 1/10/10 om dagen.

I slutningen af ​​denne periode omkring dag 14 ringede jeg til min klient for at checke ind, som jeg havde gjort nogle få dage, og før jeg kunne sige ham til ham, sagde han: "Jeg er ked af det." Jeg spurgte, "Hvad mener du?" Han fortsatte med at forklare de første tre dage gik som planlagt, men den 4. dag faldt prisen med omkring $ 1, så han besluttede ikke at sælge og ventede på lagerbeholdningen. Nå, det gjorde det aldrig. Prisen på den tiende dag var omkring $ 11,50. På dag 11 var det $ 9. Og på dag 14 da jeg ringede, var prisen lige faldet fra $ 7 til mindre end $ 1 og ville aldrig komme sig.

Jeg forventede min klient at være taknemmelig for, at jeg var i stand til at overbevise ham om at diversificere, men i stedet modtog jeg undskyldning, fordi han forsømte at følge planen og besluttede at ikke fortælle mig indtil den tid, fordi han vidste, at jeg ville have instrueret ham om at fortsætte med at sælge selvom prisen var gået ned.

Den eneste lyse side var, at han likviderede omkring 3 millioner dollars i løbet af de første tre dage, så han var i stand til at betale sit pant og havde lidt tilbage til at investere for pensionering.

Wow. Denne økonomiske fejl kostede denne mand $ 12 millioner - og det skete i løbet af få dage. Dette er tragisk.

Denne historie ligner vores tidligere. Igen er lektionen her for at sikre dig diversificering - selvom det koster dig noget på forhånd!

7. Timing af markedet

Taylor R. Schulte, CFP^®, en finansiel planlægger, der kan findes på DefineFinancial.com, deler en hjerteskærende historie om et forhold spændt af de finansielle markeder, hvilket resulterede i en forfærdelig fejltagelse:

I marts 2009 - efter at markedet faldt over 50% fra top til bund - havde vi et klientopkald og fortalt os, at hans kone skulle forlade ham, hvis han ikke afviklede deres investerings- og pensionsporteføljer. Vi gjorde vores bedste for at træne klienten gennem denne vanskelige tid, men i sidste ende blev deres anmodning opfyldt.

Jeg fortæller kun denne historie for at minde folk om, hvordan ødelæggende vores adfærd kan være vores langsigtede finansielle planer under udfordrende markedscykler.

Jeg tror, ​​at denne historie også viser, hvor vigtigt det er for begge individer i et forhold at være uddannet om markederne og vist, hvordan markederne har vist sig at være pålidelige over lange perioder.

8. Fee-Avoiding Fee Payer

Andrew McFadden, den fælles fiskeripolitik^®, MBA, en finansiel rådgiver og grundlægger på PanoramicFinancial.com, deler en ironisk historie om en klient, der søgte at spare nogle penge på investeringsafgifter, men endte med at betale mere end de sparer:

På et tidligere firma arbejdede jeg for, en af ​​vores kunder havde ansat os for at styre en anstændig størrelse IRA for ham. Over tid kom vi imidlertid til at finde ud af, at han havde endnu mere investerbare aktiver uden for vores tilsyn. Jeg er ikke sikker på detaljerne om, hvordan denne særlige kendsgerning kom til lys, men det viste sig, at klienten forsøgte at gøre de samme handler i sine andre konti, som vi gjorde for ham i hans IRA.

Han gjorde selvfølgelig dette for at spare på de administrationsgebyrer, han betalte os. Hvad han ikke vidste var, at han købte A-andelen af ​​hver fond i sine andre konti, mens vi købte den institutionelle klasse af hver fond. Ved at gøre det betalte han omkring seks gange vores årlige Asset Under Management-gebyr helt op for at komme ind i fondene. Lang historie kort, han sparte ikke nogen penge. Og han spildte meget tid på at gøre disse handler alene.

Dette går virkelig for at vise dig, at det giver mening at forlade investeringen til fagfolk - især hvis du virkelig ikke ved hvad du laver.

Måske kan du relatere til denne historie. Måske har du forsøgt at spare penge på noget, og så tænkte til dig selv: "Du ved, det kan bare være spild af min tid." Det er vigtigt at se på det store billede, når du forsøger at spare penge, fordi nogle gange , du kan bare skyde dig selv i foden.

9. Den Silver-Loving Mr. Garage Door

Jose Sanchez, en investeringsrådgiver med RetirementWealthAdvisors.com, deler en historie om en mand, der havde en passion for ædle metaller - i og uden for hans portefølje:

En succesfuld selvstændig garageportreparatør, lidenskabelig for sølv, ignorerede vores sage råd til god investering diversificering.

I foråret 2009, kort efter markedet ramte rockbunden, mødte jeg Mr. Garage Door og gennemgik hans beholdninger. Chokeret, opdagede jeg, at han ejede mere end 50% af sin pensionskasse i sølv og havde samlet det ud af bekymring for den globale økonomi, siden Twin Towers faldt den 9/11.

Derudover delte Mr. Garage Door historier om, hvordan han udforskede New Mexico-landskabet på jagt efter ædle metaller med sin handy dandy metal detektor - hans dyrebare hobby. Han fortsatte med at detaljere alle sine resultater, og jeg nød hans spænding. Han beskrev fantastiske opdagelser, herunder flere bryllup bands og andre værdigenstande fundet i offentlige parker og på vandrestier.

Virkelig var han en vidunderlig historiefortæller og viste mig billeder af hans seneste resultater. Jeg var totalt forbløffet og forvirret af hans fastholdenhed og overbevisning i hans hobby. Som professionel blev jeg generet af hans portefølje.Det var ikke let at bringe ham ned fra disse høje stigende cumulonimbus skyer og advare ham om den potentielle storm, vi har i sydvest.

Jeg kunne ikke tjene sin virksomhed det pågældende år for investeringer, men han blev min klient til en grundlæggende livsforsikringspolitik. Jeg fortsatte med at ringe og besked ham ofte for at dele interessante artikler om ædle metaller og værdien af ​​diversificering.

Jeg var tro mod mit kampskrig og foreslog gentagne gange, at han søger diversificering, før han mister sine gevinster, som startede på omkring $ 4,54 per oz, da han begyndte at samle i 2001. Mens han følte sig sikker og troede på, at hans logik var lyden, ville tiden vise sig anderledes. I løbet af de næste to år steg sølv fra $ 14,67 til ounce til $ 40,33 i marts 2011. Trods min vejledning erkendte han aldrig nedbringelsen af ​​den kommende storm.

Efter tre år af hans portefølje forhindret af sølvens undergang blev de fleste af hans utrolige gevinster skyllet væk. Endelig lukkede han garageporten og holdt højst fem procent i sølv. Som du kan forestille dig, ser jeg stadig ham årligt for at gennemgå hans nu veldiversificerede portefølje og nyde at høre hans fortryllende historier om hans sølvfund.

Der var lidt mere, jeg kunne have gjort for at styre Mr. Garage Door i den rigtige retning, men han valgte at ignorere advarslerne. Vi kan alle sætte pris på den utrolige seneste volatilitet af ædle metaller, og det er nogle gange fejlagtigt som en stabil investeringsaktiver klasse. I dag ligger sølv på 13,94 dollar pr. Oz.

Køb guld! Køb sølv! Køb ædle metaller!

Måske har du hørt disse late-night infomercials. Der er en gruppe mennesker derude, der tror på at investere i ædle metaller, fordi de har større tro på disse metaller end i en veldiversificeret portefølje.

På en eller anden måde tror nogle af dem, at hvis økonomien tanke, vil ædle metaller beholde deres værdi. Sandheden er, at ædle metaller er hyped og sandsynligvis ikke ville bevare deres værdi i en ægte økonomisk krise.

Tænk over det. Hvad har du brug for, når der sker en økonomisk apokalypse? Guld? Sølv? Ingen! Du skal nok have mad, vand og måske endda våben til at beskytte din familie.

Den tilbagevendende rådgivning i hele denne artikel er at diversificere. Gør ingen undtagelser - selv for ædle metaller.

10. Tax Time Bomb

Robert C. Henderson, en rådgiver og præsident for Lansdowne Wealth Management, LLC, kan findes på LWMWealth.com og deler en historie om et prospekt, der havde brug for en seriøs pensionsplanlægningshjælp:

For få år siden kom der et udsigten til mig på udkig efter hjælp til pensionsplanlægning. Han var faktisk i anstændig økonomisk form. Der var to pensioner (mand og kone) og to strømme af social sikring, der udgjorde næsten $ 65.000 i garanteret årlig indkomst. Desuden var deres hus fuldt ud betalt, og de levede en ret beskeden livsstil.

Deres plan var at købe en hytte op i skoven og bo der en del af året og så til sidst sælge deres eksisterende hjem og flytte ind i sommerhuset heltid. Udfordringen var, at han ikke havde nok penge til at købe det andet hjem, og var ikke villig til at tegne et pant for at købe det. Så hans plan (som han var temmelig fast besluttet på at følge igennem) var at udbetale hele sin 250.000-pct. Pensionsplan på en gang for at købe huset. Så ikke alene ville han betale skat på hele tilbagetrækningen, men fordi han og hans kone stadig arbejdede og også tjente nogle af deres pensioner allerede, ville det have sparket deres indkomstskatter op i en langt højere beslag - samt udfase deres personlige undtagelser. Mellem statslige og føderale indkomstskatter ville de have nettet tættere på $ 175.000 af den oprindelige $ 250.000, en skattebid på omkring $ 75.000. Men fordi alle disse midler var blevet bidraget af hans arbejdsgiver (det var en ikke-bidragspligtig pensionsordning), var hans begrundelse at dette var "fundne penge", og han gav ikke rigtig væk sine egne penge.

Da det kom ned til det, gik jeg ham gennem de forskellige muligheder, vi havde, og hvad de ultimative omkostninger ville være. I sidste ende endte vi med at tage en femårig ARM på omkring 3,25%, som kun kostede ham omkring 7.000 dollar om året, og han endte med at sælge primærhuset inden for 18 måneder. Så ved at uddanne ham på sine muligheder, fordelene og ulemperne og risiciene, endte jeg med at spare ham over $ 60.000 og den fortsatte skat udskudelse af hans pensionskonto.

Betaling af skat på pensionskonti stinker. Men sandheden er, nogle gange må det gøres. I dette tilfælde fandt de et godt resultat, men det sker ikke altid. Nogle gange er der et presserende finansielt behov.

Takeaway her er at se på alle dine tilgængelige muligheder, før du beslutter dig for at udbetale en pensionskonto. Du kan bare finde en bedre plan.

11. Det tragiske tilfælde af manglende forsikring

Peter Huminski, AWMA^®, er en rigdom rådgiver og formand for Thorium Wealth Management på ThoriumWealth.com og deler en historie om en kunde, der ikke ønskede at øge deres forsikringspolicer:

Jeg arbejder hovedsageligt med virksomhedsejere og tidligere havde jeg en kunde, der ejede et meget succesfuldt teknologibedrift. Han havde en partner, og de to arbejdede meget godt sammen.

Vi havde lavet en betydelig planlægning for min klient, men havde ikke været i stand til at hjælpe partneren overhovedet. I 2006 gennemførte vi en komplet købs-salgsplanlægningsaftale for det selskab, som vi finansierede med livsforsikringer. På det tidspunkt foreslog vi årlige anmeldelser af politikkerne, da virksomheden oplevede betydelig vækst, og selskabets værdi voksede omkring 35% om året.

I første omgang finansierede vi 10 mio. Kr. Livsforsikring, og i 2009 var virksomheden værd omkring det dobbelte. Partneren ønskede ikke at øge politikken.Han så ikke behovet siden han var ung. Uheldigvis i begyndelsen af ​​2010 blev partneren dræbt i et privat flyulykke.

Venstre uden sin partner gik min klient til at gennemføre købsaftaleaftalen, men hans partners enke udfordrede købsaftaleaftalen, fordi virksomheden var mere værd end den, der blev tilbudt i købsaftaleaftalen. Enken endte med at sagsøge, og det endte med at koste min klient millioner af dollars og næsten satte virksomheden ude af drift. Min klient havde ikke planer om at være i forretning med sin partners ægtefælle, og fordi han ikke havde tilstrækkelig livsforsikring, blev han tvunget til.

Hele den tragiske situation kunne have været undgået, hvis de havde gennemgået forsikringen årligt og øge den efter behov. De var altid optaget eller troede ikke, det var nødvendigt. Ikke alene er der behov for korrekt købssalgsoverenskomstfinansiering, det er afgørende for korrekt successionsplanlægning, hvis du har partnere.

Der er en ekstremt vigtig takeaway her: Gennemgå jeres forsikringspolicer regelmæssigt! Hvis du ikke gør det, kan det være økonomisk ødelæggende.

Det er en god idé at gennemgå dine politikker en gang om året omkring samme tid hvert år. Gør det en tradition!

12. Kunderne, der elsker deres tidligere arbejdsgiveres aktie

David Wilson, den fælles fiskeripolitik^®, AIFA^®, deler hvordan nogle af hans klienter ønskede at hænge på deres tidligere arbejdsgiveres aktier og nogle af de råd, han gav dem:

Kunderne er meget knyttet til bestanden af ​​virksomheder, som de engang arbejdede for, hvilket kan være en fejltagelse.

Dette kan være af sentimentale årsager eller tanken om, at de skal forblive loyale overfor det firma, de har arbejdet for ved at eje aktier i dette selskab.

De, der kommer til at tænke på, er kunder, der holdt United Airlines og Bank of America.

Min klient blev pensioneret fra United Airlines med betydelige beholdninger i United stock som en del af hans pension, at han ønskede at forblive intakt. Mens United Airlines stadig flyver, erklærede United konkurs og udslettet aktionær værdi. Da de reorganiserede, udstedte de nye aktier, der ikke gjorde noget for tidligere aktionærer.

En anden kunde købte Bank of America aktier fra beskæftigelse, hvilket var en væsentlig del af hendes portefølje. Bank of America-aktier handlede i $ 50-serien i 2006 og faldt senere så lavt som $ 4 i 2009.

Mens hun ikke ville tage min anbefaling om at diversificere, tog hun min anbefaling om at placere stoptab på hendes lager forud for nedbruddet, hvilket sparer hende meget penge, da bestanden faldt.

Hvis folk ikke vil deltage i deres virksomhedsbestand, opfordrer jeg dem til at bruge stoptab for at beskytte deres bedrifter før tiden. På denne måde beslutter de tidligt og uden følelser, hvor meget de er villige til at tabe, hvis bestanden går imod dem.

Udfordringen er at vælge en tabsgrænse, der muliggør en normal udsving, men alligevel hjælper med at forhindre så meget nedadrettede risici som muligt.

Ideen om at vælge en tabsgrænse er en god, især når kunden ikke vil tage råd til at diversificere godt. Dette er en god afhentning for finansielle rådgivere.

13. Den Troubling "Investeringsmulighed"

Katie Brewer, CFP^®, en finansiel træner til Gen X og Gen Y med YourRichestLifePlanning.com, deler en historie om en klient, der ikke rådgav deres finansielle hold før han tilmeldte sig en investering:

Læger får kæmpet mange "investeringsmuligheder". En af mine læge klienter hos et tidligere firma blev lagt en ejendomsinvestering, der lød for god til at passere, og han underskrev den prikkede linje før han rådførte sig med hans finansielle planlægningsteam.

Desværre var det en meget spekulativ investering, og det var ikke muligt at få ham til at returnere hovedstol, så han havde en god del af sin portefølje bundet i en dyr og spekulativ investering i et stykke tid.

Historien er moralsk, at klienter altid skal læse det fine print eller få en anden til at læse det fine print, før man underskriver noget, som han eller hun ikke forstår!

Katie har et godt punkt her. Der er mange "finansielle fagfolk" derude, der virkelig bare udligner risikable investeringer. Hvorfor ikke tale med en række finansielle fagfolk for at se, om en investering giver mening, før du køber?

Afsluttende tanker

Det er uden tvivl nogle virkelig dårlige økonomiske fejl.

Desværre gør nogle mennesker ikke kun en dårlig økonomisk fejltagelse, men to eller tre eller fire i deres levetid. Selv kun en kan have ødelæggende konsekvenser.

Det bedste råd, jeg kan give dig, er at søge udtalelsen fra flere finansielle fagfolk (undtagen de dårlige), før du træffer en stor økonomisk beslutning. Så sørg for at lytte til deres råd. De kan bare redde dig fra en verden af ​​smerte.

Dette indlæg blev oprindeligt udvalgt på Forbes.

Gemme